能源危機(jī)下歐洲能源總體情況

對(duì)俄能源依賴嚴(yán)重，面臨天然氣供給硬缺口。在俄烏沖突之前，歐盟對(duì)俄羅斯的能源依賴度較高，煤炭、石油和天然氣的第一進(jìn)口來源國(guó)均為俄羅斯。2021年，俄羅斯的原油供應(yīng)占據(jù)了歐盟原油進(jìn)口總量的29%，俄羅斯天然氣約占?xì)W盟天然氣總進(jìn)口量的41%。2021年，歐盟進(jìn)口了1550億立方米的俄羅斯天然氣，其中包括1400億立方米的管道天然氣和150億立方米的液化天然氣。在歐洲各國(guó)中，東歐國(guó)家對(duì)俄羅斯天然氣的依賴程度普遍較高；西歐國(guó)家中，德國(guó)對(duì)俄羅斯的天然氣尤為依賴，一半以上的天然氣都來自俄羅斯。目前，歐盟已完成了對(duì)俄羅斯煤炭、石油的禁運(yùn)制裁決策，俄羅斯天然氣供應(yīng)尚未完全中斷。歐盟雖宣布俄羅斯天然氣替代計(jì)劃，但由于輸氣管道、海運(yùn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)周期較長(zhǎng)，其他天然氣供應(yīng)國(guó)產(chǎn)能較為有限，歐盟目前仍然面臨著天然氣供給硬缺口的問題。

氣、電價(jià)格呈分段走高態(tài)勢(shì)，在俄烏沖突的助推下進(jìn)一步波動(dòng)震蕩。早在俄烏沖突爆發(fā)之前，歐洲天然氣價(jià)格就已經(jīng)歷多番上漲。作為歐洲天然氣基準(zhǔn)價(jià)格的荷蘭TTF天然氣價(jià)格上漲始于2021年初，從15歐元/兆瓦時(shí)逐漸上行至50歐元/兆瓦時(shí)。2022年初，俄烏沖突爆發(fā)，荷蘭TTF天然氣期貨價(jià)格連創(chuàng)歷史新高。2022年8月俄羅斯斷供風(fēng)險(xiǎn)首次沖擊市場(chǎng)時(shí)，荷蘭TTF天然氣期貨價(jià)格達(dá)到339.47歐元/兆瓦時(shí)的歷史高位。隨著歐洲液化天然氣進(jìn)口增加，市場(chǎng)情緒得到緩解，截至2022年10月10日，天然氣合約價(jià)格下降至144歐元/兆瓦時(shí)，但仍處于高位，約為2021年同期價(jià)格的2.2倍。在歐洲發(fā)電結(jié)構(gòu)中，可再生能源和核能的發(fā)電占比較高，合計(jì)達(dá)到45%左右。由于歐洲電價(jià)采用邊際定價(jià)機(jī)制，滿足邊際電力需求的通常為天然氣發(fā)電，因此即便使用可再生能源電力，現(xiàn)貨電力價(jià)格仍然由天然氣發(fā)電成本決定，整體電力價(jià)格對(duì)天然氣價(jià)格高度敏感。

工業(yè)生產(chǎn)出現(xiàn)萎縮，經(jīng)濟(jì)危機(jī)拉響警報(bào)。歐盟天然氣消費(fèi)中，家庭用氣占比約37%，發(fā)電用氣與工業(yè)用氣占比均為30%左右。其中，德國(guó)、法國(guó)、西班牙、意大利、荷蘭、波蘭和比利時(shí)的工業(yè)用氣需求量最大，總量占比達(dá)到81%。從2022年二季度開始，歐洲工業(yè)產(chǎn)值已出現(xiàn)萎縮跡象，截至2022年7月份，德國(guó)、法國(guó)、意大利工業(yè)產(chǎn)值同比均呈現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)。冬季由于家庭供暖的剛性需求，在天然氣供應(yīng)持續(xù)趨緊的情況下，工業(yè)部門可能需要削減能源消費(fèi)量，甚至遭到強(qiáng)制性減產(chǎn)或停產(chǎn)，后續(xù)歐洲工業(yè)產(chǎn)值或?qū)⒚媾R更大的壓力。工業(yè)生產(chǎn)的持續(xù)低迷直接影響到了歐洲經(jīng)濟(jì)的基本面，將會(huì)加大歐洲經(jīng)濟(jì)滯脹壓力。

各國(guó)應(yīng)對(duì)能源危機(jī)未形成一致行動(dòng)，內(nèi)部分裂風(fēng)險(xiǎn)增加。一是各國(guó)對(duì)制裁方案意見不一。出于政治、經(jīng)濟(jì)、技術(shù)、能源結(jié)構(gòu)等多種因素考量，歐盟各國(guó)對(duì)俄制裁方案難以形成統(tǒng)一意見與決策，致使各方多次妥協(xié)。例如，匈牙利、捷克和斯洛伐克等中東歐國(guó)家對(duì)俄羅斯石油依賴程度較高，強(qiáng)烈反對(duì)歐洲對(duì)俄石油制裁方案，最終豁免了經(jīng)管道運(yùn)輸?shù)倪M(jìn)口石油。當(dāng)前，歐盟正在考慮廢除對(duì)俄制裁的一票否決權(quán)，這與歐盟重大決策程序的協(xié)商一致原則相悖，或?qū)⒁�發(fā)更多的內(nèi)部分歧。二是各國(guó)通過國(guó)內(nèi)政策開展自救，部分臨時(shí)性政策引發(fā)他國(guó)不滿。挪威以水庫(kù)水位下降為由宣布考慮限制電力出口，遭到瑞典、芬蘭和丹麥反對(duì)，指出此舉將分裂歐洲市場(chǎng)。德國(guó)發(fā)布的2000億歐元能源價(jià)格補(bǔ)貼計(jì)劃遭到多個(gè)歐盟國(guó)家反對(duì)，拉脫維亞、波蘭、愛沙尼亞等國(guó)認(rèn)為這一措施將擾亂歐盟內(nèi)部公平競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)經(jīng)濟(jì)體量較小的國(guó)家將造成不利影響。雖然歐盟仍在推動(dòng)各國(guó)就應(yīng)對(duì)能源危機(jī)的整體性政策達(dá)成共識(shí)，但面對(duì)前所未有的利益分歧，歐盟內(nèi)部妥協(xié)與共識(shí)的空間不斷縮小，歐盟的團(tuán)結(jié)原則再添變數(shù)。

歐洲各國(guó)政府應(yīng)對(duì)能源危機(jī)策略

加大對(duì)能源企業(yè)管控力度。能源危機(jī)爆發(fā)以來，歐洲多個(gè)國(guó)家開始加大對(duì)能源企業(yè)的管控。法國(guó)2022年7月宣布，對(duì)法國(guó)電力公司（EDF）實(shí)現(xiàn)完全國(guó)有化。2022年9月，德國(guó)政府同意將德國(guó)最大的天然氣進(jìn)口商之一——尤尼珀集團(tuán)國(guó)有化。英國(guó)民調(diào)中將本國(guó)能源行業(yè)國(guó)有化的呼聲也越來越高。政府向能源企業(yè)注資乃至完全國(guó)有化的原因主要有兩個(gè)方面。一是保護(hù)相關(guān)能源企業(yè)，通過國(guó)家財(cái)政緩解相關(guān)企業(yè)經(jīng)營(yíng)困境，避免出現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈斷裂風(fēng)險(xiǎn)，為能源行業(yè)整體應(yīng)對(duì)危機(jī)提供兜底保障。二是增強(qiáng)政府對(duì)國(guó)家能源發(fā)展和轉(zhuǎn)型的掌控力，企業(yè)國(guó)有化將增強(qiáng)政府對(duì)重要能源企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策的領(lǐng)導(dǎo)，此舉有利于更加高效落實(shí)政府能源發(fā)展戰(zhàn)略、政策，成為政府干預(yù)市場(chǎng)的有效措施。

支持電力市場(chǎng)結(jié)構(gòu)性改革。歐盟電力市場(chǎng)采用邊際定價(jià)機(jī)制，電力生產(chǎn)商根據(jù)生產(chǎn)成本進(jìn)行報(bào)價(jià)，市場(chǎng)通常優(yōu)先選擇最便宜的可再生能源電力，最后選擇昂貴的化石能源電力，直至實(shí)際需求被滿足為止。此時(shí)，系統(tǒng)清算價(jià)格由滿足邊際電力需求的最高電價(jià)決定。雖然歐洲天然氣發(fā)電占比不高，但在可再生能源不足以滿足歐盟國(guó)家用電需求的情況下，市場(chǎng)電價(jià)仍由天然氣發(fā)電價(jià)格決定。自俄烏沖突爆發(fā)以來，歐盟的電價(jià)隨著天然氣價(jià)格的高企而水漲船高，暴露了歐洲邊際定價(jià)機(jī)制設(shè)計(jì)的不足。短期內(nèi)，歐盟以緊急干預(yù)手段抑制飛漲的電力成本，遠(yuǎn)期，將通過結(jié)構(gòu)性改革切斷天然氣和電力價(jià)格之間的聯(lián)系，確保電價(jià)與低廉的可再生能源掛鉤。但是，從具體操作層面考慮，若將各類電源發(fā)電單獨(dú)計(jì)價(jià)，整體實(shí)施成本較高，同時(shí)可能會(huì)壓縮可再生能源發(fā)電的利潤(rùn)，不利于推動(dòng)可再生能源發(fā)展。

直接進(jìn)行價(jià)格和需求干預(yù)。各國(guó)依托財(cái)政手段，陸續(xù)采取設(shè)置氣（電）價(jià)上限、價(jià)格干預(yù)、移動(dòng)支付等手段抑制能源危機(jī)帶來的負(fù)面效應(yīng)。2022年9月，歐盟委員會(huì)提議對(duì)歐洲能源市場(chǎng)進(jìn)行緊急干預(yù)；2022年10月，正式宣布批準(zhǔn)限電、限價(jià)、征收暴利稅等緊急措施。而削減需求、設(shè)置價(jià)格上限等干預(yù)措施效果不佳，政府內(nèi)部分歧逐漸顯現(xiàn)，普通民眾的抵觸情緒持續(xù)高漲。政府反對(duì)人士認(rèn)為，價(jià)格干預(yù)措施將進(jìn)一步助推部分能源供應(yīng)商獲得更高額的利潤(rùn)，而民眾則要為此負(fù)擔(dān)高額費(fèi)用，且不同國(guó)家設(shè)置價(jià)格上限的差異極易導(dǎo)致歐盟發(fā)電企業(yè)的惡性競(jìng)爭(zhēng)，危及歐盟能源市場(chǎng)的完整性和統(tǒng)一性。

設(shè)置交叉補(bǔ)貼、推動(dòng)轉(zhuǎn)移支付。為平抑能源高價(jià)的負(fù)面影響，2022年7月，歐盟批準(zhǔn)一項(xiàng)50億歐元的援助方案，計(jì)劃以直接撥款的形式支持能源密集型企業(yè)。此外，歐盟計(jì)劃每年通過發(fā)電商籌集約1170億歐元，用于補(bǔ)貼面臨高價(jià)風(fēng)險(xiǎn)的終端用戶及可再生能源投資、脫碳技術(shù)等。德國(guó)2022年9月宣布，通過對(duì)能源企業(yè)征收超額利潤(rùn)等資金籌措渠道，向德國(guó)家庭、相關(guān)企業(yè)追加650億歐元的能源補(bǔ)貼。與德國(guó)的交叉補(bǔ)貼措施相似，法國(guó)自去年已補(bǔ)貼240億歐元，英國(guó)計(jì)劃的補(bǔ)貼金額占其GDP的6%~8%，意大利計(jì)劃的能源補(bǔ)貼約為400億歐元，瑞典將向企業(yè)和家庭發(fā)放約55億歐元的補(bǔ)貼。

能源危機(jī)下歐洲走向研判

歐洲各國(guó)現(xiàn)有應(yīng)對(duì)方案效果有限，并不能根本性解決能源供應(yīng)短缺問題。根據(jù)歷年數(shù)據(jù)，歐洲天然氣消費(fèi)是剛性需求，年消費(fèi)量約為4000億立方米。歐洲的電力結(jié)構(gòu)中，工業(yè)用電占比約為36%，歐盟現(xiàn)有的削減能源消耗政策僅可作為短期的輔助手段，針對(duì)非剛性需求進(jìn)行小幅度削減。能源危機(jī)未來走向、歐洲天然氣價(jià)格將更多地由需求側(cè)決定。持續(xù)壓低需求，不僅將增加居民生活的困難程度，還將約束歐洲的工業(yè)生產(chǎn)，加速歐洲的經(jīng)濟(jì)滯脹與衰退。

歐洲新能源市場(chǎng)將迎來更多利好。隨著政府對(duì)能源企業(yè)管控力的不斷增強(qiáng)，歐洲將推動(dòng)各能源企業(yè)大力發(fā)展新能源，逐步擺脫對(duì)化石燃料的依賴。我國(guó)在新能源技術(shù)研發(fā)、裝備制造、產(chǎn)業(yè)鏈等方面具備全球領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)，國(guó)內(nèi)能源企業(yè)可提前謀劃布局，拓展歐洲新能源市場(chǎng)。

加息提速致國(guó)際收支失衡壓力上升，歐洲個(gè)別國(guó)家或?qū)⒚媾R債務(wù)危機(jī)。能源價(jià)格的飆升和供給瓶頸持續(xù)推高通脹，降低居民購(gòu)買力，限制制造業(yè)和服務(wù)業(yè)復(fù)蘇，持續(xù)擴(kuò)大歐盟貨物貿(mào)易逆差。2022年以來，歐洲貨幣相對(duì)美元大幅貶值，歐洲央行貨幣政策目標(biāo)是通脹穩(wěn)定在2%，為降低通脹，歐洲央行將被迫加快加息的步伐，中東歐、南歐等國(guó)家債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)將加大。

（作者單位：電力規(guī)劃設(shè)計(jì)總院）

作者：徐悅 傅天伊 來源：中國(guó)能源新聞網(wǎng) 責(zé)任編輯：jianping